家办听说要 2 个 IP、是不是真的？2026 MAS 13O 投资专员雇佣规则全推演
是真的、而且比"2 个 IP"还更狠：MAS 自 2025 年 1 月 1 日起强制要求 13O 单家办的新加坡基金管理人最少雇佣 2 名投资专员（Investment Professionals, IPs），其中至少 1 名必须是非家庭成员，且双方都必须是新加坡税务居民。
鱼尾狮出海 · Insight · 2026-05-15 适用：正在考察 13O 单家办、对"听说要雇 2 个投资专员"这条规则的真实性 / 适用范围 / 雇谁来扛存疑的中国高净值家庭 fact 截至 2026-05-15 · 引用源：MAS *Fund Tax Incentive Schemes for Family Offices*（2024-10 通告 + 2025-01-01 生效）、MAS *FAQs on the Schemes for Single Family Offices*、MOM EP Eligibility 公开规则
一句话答案
是真的、而且比"2 个 IP"还更狠：MAS 自 2025 年 1 月 1 日起强制要求 13O 单家办的新加坡基金管理人最少雇佣 2 名投资专员（Investment Professionals, IPs），其中至少 1 名必须是非家庭成员，且双方都必须是新加坡税务居民。 13U 这条数字更高：至少 3 名 IP、同样至少 1 名非家庭成员、同样新加坡税务居民要求。这是 MAS 2024 年 10 月通告确立的新框架、与 2022-2024 年的旧 13O 规则（仅要求 1 名 IP + 可全部为家族成员）有本质区别；老路径里"家长本人挂 IP 自己付薪给自己"的省钱模式已经不合规。
1 年宽限期是真实的、但不是漏洞：如果申请时只有 1 名 IP、MAS 允许 12 个月内补齐第 2 名（前提是申请时已有书面雇佣计划 + 候选人）。但宽限期不等于豁免：12 个月后第 2 名 IP 未到位、13O 资格当年起被收回 + 当年税务豁免追溯撤销。
| 维度 | 旧框架（2022-2024） | 新框架（2025-01-01 起 · 现行） |
|---|---|---|
| 13O IP 最低人数 | 1 名 | 2 名 |
| 13O 至少 1 名非家庭成员 | 否（家族成员可全部挂 IP） | 是（至少 1 名） |
| 13O IP 须新加坡税务居民 | 隐含建议、非强制 | 是（强制） |
| 13U IP 最低人数 | 3 名 | 3 名（不变） |
| 13U 至少 1 名非家庭成员 | 是 | 是（保留） |
| 13U IP 须新加坡税务居民 | 隐含建议 | 是（强制） |
| 申请时未到位是否可补 | 看情况 | 2 名 IP 申请时已有 1 名 + 12 个月补齐第 2 名（书面计划 + 候选人） |
| IP 月薪下限 | S$3,500 + ≥ 50% qualifying activity | 同（不变） |
第一关 · "2 个 IP" 的规则口径
MAS 2024 年 10 月通告明确：13O 自 2025 年 1 月 1 日起、基金的新加坡基金管理人最少雇佣 2 名投资专员（IPs）、其中至少 1 名必须是非家庭成员、双方都必须是新加坡税务居民。 这条规则的 4 个关键词逐个拆开：
"投资专员（Investment Professional, IP）的 MAS 定义"：portfolio manager（投资组合管理人）、research analyst（投资研究分析师）或 trader（交易员）、必须实际从事这 3 类工作。家办里"行政助理"、"家族秘书"、"会计专员"等支持性岗位不算 IP。
"月薪 ≥ S$3,500"：MAS 文件公开口径下限。但这条线在实务里站不住、看下一关。
"≥ 50% 工作时间用于合资格活动（qualifying activity）"：IP 必须把至少一半工作时间用于该基金的投资管理 / 研究 / 交易工作。这意味着 1 个 IP 不能同时在多个家办 / 基金挂名（兼职超过 50% 就违规）。
"新加坡税务居民"：按 IRAS 定义、一般指（a）在一个日历年内在新加坡停留 ≥ 183 天的个人，或（b）受雇于新加坡公司持续 ≥ 183 天。换言之、IP 不能纯远程、必须人在新加坡。
合起来看：13O 的 2 名 IP 必须满足"金融岗 + 月薪 ≥ S$3,500 + 50% 时间 + 新加坡税务居民"四要素 × 2 人 + 其中至少 1 人是非家族成员。这不是"挂名 2 个人"能糊弄过去的合规线。
第二关 · "至少 1 名非家庭成员" 是 2025 新框架的红线
MAS 2025 新框架强制至少 1 名 IP 必须是非家庭成员、这是 2024 年 10 月通告里改动最大的一条、也是中国家庭最容易低估的成本项。 2022-2024 年的旧框架下、13O 的 1 名 IP 可以由家族成员（家长本人、配偶、成年子女）挂任、薪水从家办支付（实际是"左手付右手"）；这种模式在 2025 年 1 月 1 日起的新框架下、对 13O 不再合规。
理由不复杂：MAS 在 2024 年 10 月通告里明确收紧框架的核心动机是确保家办不是"空壳节税通道"、而是真在新加坡创造就业 + 培养金融人才 + 把资金真正运营起来。"家族成员自己当 IP 自己付薪"的模式与这个政策目标违背、所以被堵掉。
实务后果：
- 必须真实从外部招聘 1 名合格的 portfolio manager / research analyst / trader。这名 IP 不能与家族有亲属关系（配偶、子女、父母、兄弟姐妹及其配偶子女、MAS 对"家庭成员"的定义沿 IRAS 标准定义）；
- 该非家族 IP 的薪资必须是真实市场水平、而非"零薪挂名"。MAS 审查中会核查 IP 的银行流水、CPF（如适用）、税务申报、与公司账面薪资支付对得上；
- 该非家族 IP 必须满足新加坡税务居民要求。这堵死了"雇外籍持短期工签兼职"的灰色路径。
中国家庭最常问的 3 个变体：
- "我能不能雇我堂兄当 IP？"：看 IRAS / MAS 对"家庭成员"的解释；旁系亲属（堂表）按 IRAS 直系定义不在内、但 MAS 审查可能从严解读、不建议尝试。
- "我能不能雇我家族办公室的现有顾问当 IP？"：如果该顾问真实从事 portfolio manager / research analyst / trader 工作、且双方雇佣关系是新加坡公司雇佣（非劳务合作）+ 满足新加坡税务居民、可以；但合同结构 + 薪资支付 + 工作记录都要经得起审计。
- "我能不能 1 名 IP 同时给多个家办（包括我家和我兄弟家）服务？"：不能。MAS 要求 ≥ 50% 时间用于该基金、跨家办兼职导致此条不达。
第三关 · MAS S$3,500 月薪是规则下限、MOM EP 是事实下限
13O IP 的薪资门槛实际上是"两条线取高者"：MAS 13O 文件公开下限 S$3,500/月（用于享豁免资格）、MOM EP 公开下限（金融业 S$6,200/月起、按年龄递增）。两条都过、IP 身份才真正成立。
为什么 MOM EP 这条线更关键？
- 13O IP 大多是外籍人才（包括中国调来的家族专属基金经理、或新加坡本地招聘的港籍 / 台籍 / 大陆籍金融人才）；
- 外籍 IP 在新加坡工作必须持有 EP（Employment Pass）或类似工签、EP 是 MOM 签发、有独立的薪资 + COMPASS 评分门槛；
- MOM 2026 现行 EP 最低月薪：一般行业 S$5,600 起、金融业 S$6,200 起、且按年龄递增（45 岁以上一般行业 S$10,700+、金融业 S$11,200+）；
- 即使 IP 月薪满足 MAS 的 S$3,500、若不到 MOM 金融业 EP 线、EP 不批 → IP 身份不成立 → 13O 这个 IP 名额不算数。
| IP 身份场景 | 必须满足的薪资线 |
|---|---|
| 外籍 IP（中国 / 港 / 台 / 其他）持 EP | MOM 金融业 EP 线 + MAS S$3,500 取高者 = MOM 线起跳 |
| 新加坡公民 / PR 作 IP | 仅 MAS S$3,500 即可（无需 EP） |
| 家族成员持 EP（已迁新加坡）作 IP | MOM 金融业 EP 线 + MAS S$3,500 取高者 |
对家长本人作为家族 IP 的情境：家长持 EP（金融业、月薪 ≥ S$6,200），这是家长拿 EP 身份的同时挂 13O 家办 IP、走"EP → 满 2 年 → PR"路径的主流方案。这条路径仍需另外雇 1 名非家族 IP（2025 新框架强制项）、不再是"家长自己挂 1 个 IP 全家就能享 13O"的旧模式。
第四关 · 申请时差 1 名怎么办 · 1 年宽限期推演
MAS 允许 13O 申请时只有 1 名 IP、12 个月内补齐第 2 名；但宽限期是有条件的、不是无脑递延。 申请文件必须包含：
- 已有 1 名 IP 的雇佣合同 + 薪资支付证据；
- 第 2 名 IP 的书面雇佣计划（jobs description、招聘渠道、目标到岗时间）；
- 候选人画像或具体候选人初步意向（虽然此时尚未签约、但 MAS 会评估招聘可行性）；
- 12 个月内到岗的财务预算（薪资、招聘费、相关开销）。
宽限期的硬约束：
- 12 个月计时从 13O 申请获批日起算、不是从基金成立日起算。MAS 批 13O 后开始计时、12 个月内第 2 名必须到岗 + 满足 IP 全部条件；
- 超过 12 个月未到位、13O 资格当年起被收回 + 当年税务豁免追溯撤销。即基金当年的投资收益按公司税 17% 全额纳税、且需要补缴；
- 宽限期内 LBS / 本地投资 10% 等其他要求不打折。LBS S$200K/年（AUM<S$250M 段）仍需达成、即使第 2 名 IP 尚未到位。
| 时间节点 | 13O 申请人需做的事 | 风险 |
|---|---|---|
| 申请时 | 提交 1 名 IP 雇佣证据 + 第 2 名雇佣计划 | 若无招聘计划、MAS 直接否申请 |
| 申请获批日 + 6 个月 | 第 2 名 IP 招聘启动、目标候选人锁定 | 若 6 个月内未启动招聘、12 个月达成不现实 |
| 申请获批日 + 12 个月 | 第 2 名 IP 已雇佣 + 持 EP（若外籍）+ 满足税务居民 | 未到位 → 13O 资格当年起撤回 |
| 第 1 个完整财年末 | 双 IP 双方满足月薪 + 50% qualifying + 税务居民 | 任一条不达、当年豁免撤回 |
实务建议：12 个月宽限期不要拖到最后。家办申请 13O 时同步启动招聘、6-8 个月内完成第 2 名 IP 入职、留 3-4 个月缓冲应对 EP 审批延迟 / 候选人变更等不可控因素。
第五关 · "我没有合适的非家族 IP 怎么办" · 4 条解法
对资产 S$10M-50M 区间的中国家庭来说、雇 1 名合格非家族 IP 是 13O 实际启动的最大门槛：不是钱的问题、是找人的问题。 这是 2025 框架收紧后家办咨询里出现频率最高的痛点。4 条解法按可行性排序：
解法 1 · 从中国境内招聘金融人才、迁新加坡担任 IP 逻辑：中国境内（北上深）的资管 / 私募基金 / 投行从业者中，有意愿迁新加坡的 portfolio manager / research analyst / trader。 适合：能给到金融业 EP 线起步薪资（外籍年龄段对应、S$6,200/月起 + 福利）、能容忍 12-18 个月跨境适应期的家庭。 注意：候选人需要走 MOM EP 流程、家办作为雇主提交 EP 申请、COMPASS 评分要过 40 分。
解法 2 · 在新加坡本地招聘 逻辑：新加坡资管市场存量金融人才丰富、招港籍 / 台籍 / 本地华人 portfolio manager 难度低于跨境招聘。 适合：希望尽快启动、12 个月内到岗有把握的家庭。 注意：本地金融市场薪资水平高于 EP 最低线、实际薪资由市场决定（家办常用的策略是"基础薪 + 业绩绑定"压低固定支出）。
解法 3 · 寻找有"家族办公室专员"经验的猎头 / 顾问从业者 逻辑：新加坡市场有专门服务家办的猎头机构、能匹配既有家办 IP 经验、又能接受中资家族文化的候选人。 适合：对候选人文化适应度要求高、愿意承担更高招聘费用的家庭。 注意：避开任何承诺"包到岗"或"代挂名"的中介；后者实质上违反 2025 非家族成员真实雇佣要求。
解法 4 · 暂缓 13O 申请、先以投资公司 + 家族 EP 过渡 逻辑：如果家庭画像确实无法在 6-12 个月内找到合适非家族 IP、不要硬启动 13O；改为先设新加坡控股公司、家长持 EP 在该公司就职、家庭随迁、运营 1-2 年再启动 13O 申请（届时家族在新加坡的网络已建立、招聘 IP 难度下降）。 适合：时间窗 2 年以上、可以分阶段推进的家庭。 注意：这条路径下、家庭过渡期不享 13O 税务豁免、但 EP + 家庭随迁 + PR 路径仍正常推进。
决策表 · 不同家庭画像的 2 IP 配置方案
最常见的 4 种 2 IP 配置组合 + 推荐适用画像。 表格给到 2026 新框架下可落地的搭配方式。
| IP 配置组合 | 适用家庭画像 | 主要风险点 |
|---|---|---|
| 家长本人（家族）+ 1 名外籍金融人才（非家族） | 家长已迁新加坡 / 持金融业 EP、有意愿亲自参与家办投资 | 家长需 ≥50% 时间用于家办投资 / 不能同时全职运营国内业务 |
| 配偶（家族）+ 1 名外籍金融人才（非家族） | 配偶具备金融背景或愿意学习、家长留中国主营业务 | 配偶须满足 MAS qualifying activity 50% + 新加坡税务居民 |
| 2 名外籍金融人才（其中 1 名是新加坡 PR / 公民 + 1 名持 EP） | 家族成员均不在新加坡 / 不参与日常投资管理 | 失去家族成员挂 IP 派生 EP → PR 通道、需另起 PR 路径（如 GIP） |
| 成年子女（家族、≥21 岁 + 金融背景）+ 1 名外籍金融人才（非家族） | 二代已完成金融教育、家族希望传承 | 子女须真实从事投资工作、不能挂名读书 / 实习 |
三类常见误判
资产 S$10M-50M 区间的家庭对"2 个 IP"规则、70% 以上踩在以下三类误判上。 脱敏画像、不是具体客户。
画像 A · "我和我配偶分别挂 2 个 IP、就把双 IP 凑齐了" 逻辑：家长 + 配偶都是家族成员、双方都挂 IP 名、人头到位、薪资自循环。 雷：2025 新框架强制至少 1 名非家庭成员、家长 + 配偶都是家族 → 至少 1 名 IP 必须另外雇外部 → 这个组合不合规。 建议：必须有 1 名真实外部金融人才。家长 / 配偶可作为另一名 IP（前提是满足 EP + 税务居民 + 50% qualifying activity）。
画像 B · "找个朋友挂名当 IP、薪资走形式" 逻辑：找一位在新加坡的朋友（非家族）挂 IP 名义、薪资走形式付款。 雷：MAS 审查会核 IP 的银行流水、CPF（如适用、若 IP 持 EP 则 EP 不缴 CPF）、税务申报、实际工作记录（邮件、投资决策记录、出勤）、挂名模式禁不起审计；一旦穿帮 13O 资格撤回、补税 + 罚款。 建议：必须真实雇佣 + 真实工作 + 真实薪资 + 真实税务记录。13O 不是挂证拿牌、是真实经营。
画像 C · "找一个 IP 同时给 2-3 个家办兼职" 逻辑：高净值朋友圈里凑几个家办合伙雇 1 名 IP、分摊成本。 雷：MAS 要求 IP ≥ 50% 时间用于该基金的合资格活动、兼职多个家办每个占比都低于 50%、任一家办的 13O 这名 IP 都不算数。 建议：1 名 IP 只能为 1 个家办（或同一基金管理人下的关联基金）担任主要角色；多家办合伙不可行、需各自雇佣或共享在合规范围内的非 IP 支持人员（如 IT / 合规 / 行政）。
我们能做什么
鱼尾狮出海持牌团队 + 联属安联资本（Anlian Capital Pte. Ltd.）持 ACRA CSP（FA20200346）+ MOM EA Comprehensive（EA20C0327）+ MAS CMS（CMS101702）三牌、可中文承办 13O / 13U 全链路 + IP 雇佣实务支持。
针对"2 个 IP"难题、我们的标准咨询节奏：
- 第一次咨询（拉画像）：家庭成员金融背景盘点 / 谁可作家族 IP / 非家族 IP 招聘渠道初判 / 时间窗压力评估；
- 第二次咨询（雇佣方案）：4 种 2 IP 组合中匹配 1-2 种可行方案、列出招聘启动节奏 / EP 申请 / 薪资量级；
- 执行：13O 申请文件准备（含 IP 雇佣计划）+ MOM EP 申请（外籍 IP 走 EA20C0327 牌照通道）+ 第 2 名 IP 招聘联动（在 12 个月宽限期内完成）；
- 持续合规：IP 出勤 / qualifying activity 50% / 税务居民状态年度核查、确保每年 13O 申报达标。
我们不在公开文章里挂 13O 服务报价：IP 雇佣涉及家族背景、招聘渠道、目标候选人画像等复杂因素、不是标准化产品。任何承诺"包到岗 + 包合规"的中介都需要审慎对待；2025 新框架下、IP 雇佣的真实性是 MAS 审计的重点。
联系方式
- 在线提交家庭画像：/contact
- 企业微信：扫描官网底部二维码（家办咨询请备注"13O / IP 雇佣"）
- 电话：188 0110 4561（中国 / 新加坡双向可达）
鱼尾狮出海持牌备查
- ACRA Corporate Service Provider · FA20200346（鱼尾狮出海）— ACRA Bizfile 公开可核
- MOM Employment Agency Comprehensive Licence · EA20C0327（鱼尾狮出海）— MOM Employment Agencies Directory 公开可核
- MAS Capital Markets Services Licence · CMS101702（联属安联资本 Anlian Capital Pte. Ltd.）— MAS Financial Institutions Directory 公开可核
引用来源：MAS *Fund Tax Incentive Schemes for Family Offices*（2024-10 通告 + 2025-01-01 生效）、MAS *FAQs on the Schemes for Single Family Offices* 公开页（IP 月薪 ≥ S$3,500 / ≥ 50% qualifying activity / 至少 1 名非家庭成员 / 新加坡税务居民、1 年宽限期）、MOM *Employment Pass Eligibility* 公开页（一般行业最低月薪 S$5,600 / 金融业 S$6,200、年龄段递增 + COMPASS 评分要求）、IRAS *Tax Residency of Individuals* 公开页（183 天规则）、MAS *Response to Feedback Received on Proposed Framework for Single Family Offices*（2024）。fact 截至 2026-05-15。
